从经纬度范围看，班达海大致位于北纬4°至南纬10°、东经120°至130°之间，处于赤道以南的低纬度热带区域，横跨东南亚与大洋洲的过渡地带。这一纬度位置使其全年受赤道低压带，气候湿热，海域常年高温多雨。
从周边地理单元看，班达海被印尼众多岛屿环绕，形成相对封闭的海域格局：
- 北侧，以苏拉威西岛和马鲁古群岛为界，与马鲁古海、塞兰海相邻。其中，苏拉威西岛的东南部半岛东南苏拉威西省直接构成班达海的北缘，而马鲁古群岛中的哈马黑拉岛、特尔纳特岛等则形成海域北侧的天然屏障。
- 南侧，以小巽他群岛为界，与帝汶海、阿拉弗拉海相通。弗洛勒斯岛、松巴哇岛、帝汶岛等自西向东排列，构成班达海南部的岛链，其中帝汶岛与澳大利亚北部的阿纳姆地隔海相望，使班达海成为连接印度洋与太平洋的潜在通道。
- 东侧，以新几内亚岛伊里安查亚 为界，与阿拉弗拉海、俾斯麦海相邻。新几内亚岛作为世界第二大岛，其西部的印尼领土巴布亚省、西巴布亚省构成班达海的东缘，海域向东可通过翁贝海峡进入俾斯麦海。
- 西侧，以爪哇海和弗洛勒斯海为界，与爪哇岛、巴厘岛等印尼核心岛屿相隔。通过弗洛勒斯海，班达海可西连爪哇海，进而接入巽他海峡，与印度洋相通。 整体而言，班达海位于印尼中部群岛的核心区域，被苏拉威西岛、马鲁古群岛、小巽他群岛、新几内亚岛四大岛群包围，是印尼“万岛之国”地理格局中连接东部与西部海域的关键枢纽。其封闭性的海域特征与周边密集的岛屿分布，不仅使其成为东南亚重要的航运通道，也因复杂的海底地形多海沟、火山成为地质活动频繁的区域。